SBI証券(旧SBIイー・トレード証券:ネット証券最大手)−オンライントレードで株式・投資信託・債券を−

株価検索
  • ポートフォリオ
  • 取引
  • 口座管理
  • 入出金・振替

2021-09-22 15:09:27

マーケット > レポート > ちょっとe(イー)銘柄の見つけかた > 再増額期待銘柄を狙え!

再増額期待銘柄を狙え!

2021/8/26

市場での注目度の高い企業も含めて、4〜6月期決算の発表シーズンをようやく通過しましたが、総じて期待以上の結果となった印象です。実際、一部運用会社によると、TOPIX採用の3月期決算銘柄の99%が決算発表を終えた8月13日時点での実績では、金融とソフトバンクグループを除いて、売上高で前年同期比21.6%増、営業利益は約3.4倍、純利益は約5.4倍に拡大したとのことです。新型コロナウイルスの感染拡大で厳しい事業環境となった前年同期からの反動増で、特に製造業の回復が全体をけん引する格好です。さて、好決算銘柄への見直し買いなども意識されるなか、どのような視点で銘柄を選別すればよいのでしょうか。

申し込んで即取引可能!お申し込み・管理料は無料!
eワラントお申し込み
1

どこに注目すべきか?

ここで、想定を超えて好調だった所謂「サプライズ決算」となった銘柄をセクター別で見てみると、飯田GHD(3291)や野村不動産HD(3231)、三菱地所(8802)などの住宅・不動産、日本製鉄(5401)、大和工業(5444)などの鉄鋼、ダイキン工業(6367)、ミネベアミツミ(6479)などの機械、デンソー(6902)、村田製作所(6981)などの電子部品、日立造船(7004)、川崎重工業(7012)などの重機械、凸版印刷(7911)、大日本印刷(7912)などの印刷、といったセクターが挙げられます。こうしたセクターに属する銘柄には業績好調の企業が目立った印象です。

「サプライズ決算」銘柄の中には上方修正や自社株買いなどを発表した銘柄も多く含まれますが、そのなかでも注目したいのは、中間および通期の業績予想の上方修正を発表している企業のうち、通期の修正幅が上期上振れ分にとどまっている企業です。つまり、事業環境が不透明などの理由で、下期を保守的に予想しているということになります。例えば、前出のミネベアミツミ(6479)は自動車向けなどにボールベアリングの販売が予想を大きく上回りました。また、村田製作所(6981)も自動車向けやPC向けの部品需要が想定以上でした。このほか、フジクラ(5803)は光通信機器やフレキシブルプリント基板が、ダイキン(6367)は住宅向け空調機器販売がそれぞれ好調。さらに、新光電気工業(6967)はパソコンやサーバー向けのICパッケージ、自動車向けのリードフレームが大きく伸びました。オカムラ(7994)やSGHD(9143)も通期は上期上振れ分の修正に留まっています。

2

「高進捗」銘柄に注目

そして、もう一つの注目点は「進捗率」です。期末に収益が偏りやすい建設など公共投資関連や四半期ごとに波があるゲーム関連などを除いて、第1四半期の営業利益の通期計画に対する進捗率が高い銘柄も注目できそうです。四半期の利益は通期計画の4分の1、25%が平均ということになりますが、例えば進捗率の高い銘柄としては飯田GHD(3291)が進捗率32.3%、ダイキン工業(6367)が同37.7%、日本ゼオン(4205)が同33.0%、豊田織機(6201)が同38.3%といった形です。全体相場については、外部環境の不透明感や需給面の重さから方向感の出にくい展開が続いていますが、7〜9月期決算に向けて、業績上振れ期待のある銘柄を中心に、個別銘柄の株価カサ上げが全体相場の押し上げにつながる可能性に期待したいと思います。チャートや信用取り組みにも気を配り、押し目をしっかり拾っていきたい局面です。

3

今回のコールくん、プットくんの注目銘柄

コールくんが選ぶ〜注目銘柄

この原資産を選んだ理由

7月下旬に付けた安値30,000ドルを底に反発に転じると、足元では50,000ドル近辺まで値を戻しているよ。

この権利行使価格と満期日を選んだ理由

権利行使価格が近い銘柄を選んだよ。

保有期間の目安

9月中の手仕舞い売りを予定しているよ。

目標売却価格(買気配値)

60円台での売却を目標にしているよ。

  • ※あくまでも現在の市場動向から推測した目安であり、将来の運用成果等を保証するものではありません。
この銘柄を見ている方はこんな銘柄も見ています

ETH先物INDEXリンク債_2024年 第1回

  • ※コメント作成時、eワラントホームページのアクセス状況に基づきます。

プットくんが選ぶ〜注目銘柄

この原資産を選んだ理由

トヨタ(7203)の減産報道をきっかけに日経平均は一時27,000円を割り込んだよ。引き続き27,000円割れ水準を狙うよ。

この権利行使価格と満期日を選んだ理由

価格水準と権利行使価格の近い銘柄を選んだよ。

保有期間の目安

1週間程度を想定しているよ。

目標売却価格(買気配値)

4円以上での売却が目標だよ。

  • ※あくまでも現在の市場動向から推測した目安であり、将来の運用成果等を保証するものではありません。
この銘柄を見ている方はこんな銘柄も見ています

日経平均 プット 第1813回
日経平均 プット 第1811回
日経平均プラス5倍 第76回
日経平均 コール 第2129回
ETH先物_2021年8月限プラス5倍 第2回

  • ※コメント作成時、eワラントホームページのアクセス状況に基づきます。

eワラントが10年以上投資家に支持されているワケ

eワラントのメリット

eワラントの関連コンテンツ

投資戦略を極める!(毎週金曜日更新)

申し込んで即取引可能!お申し込み・管理料は無料!
eワラントお申し込み

ご注意事項

  • SBI証券を通したマーケットメーカー(eワラント・インターナショナル)との相対取引になります。
  • 配当や株主優待の権利は発生しません。
  • 未成年口座のお客さまのeワラント取引のお申し込みは受付いたしておりません。

ご注意事項

  • eワラント、ニアピンeワラントおよびトラッカーeワラントは取引時間内であっても取引が停止されることがある等、リスクがあります。詳しい情報はホームページの「手数料及びリスク説明:必ずお読み下さい」をご参照下さい。
  • 本資料は情報の提供を目的としており、本資料によって何らかの行動を勧誘するものではありません。本資料は信頼できると思われる情報に基づいて作成されておりますが、当社は本資料が正確、完全あるいは/且つ最新のものである事を表明するものではなく、またその責任も負いません。尚、当社及び当社の関連会社、役員、社員その他本資料の作成に携わった関係者が本資料に記された企業の証券または(オプションなどの)派生商品の買い持ちや売り持ち、及び売買を時として行うことがあり得ます。本資料に掲載されている内容の著作権は、原則としてeワラント証券に帰属します。事前に当社の書面による許可なく、本文の一部または全部を第三者へ再配布することを禁じます。
  • eワラント(カバードワラント)は、対象原資産である株式(上場投資信託等を含む)・株価指数、預託証券、通貨(リンク債)、コモディティ(リンク債)、暗号資産先物(リンク債)の価格変動、時間経過(一部の銘柄を除き、一般に時間経過とともに価格が下落する)や為替相場(対象原資産が国外のものの場合)など様々な要因が価格に影響を与えるので、投資元本の保証はなく、投資元本のすべてを失うおそれがあるリスクが高い有価証券です。また、対象原資産に直接投資するよりも、一般に価格変動の割合が大きくなります(ただし、eワラントの価格が極端に低い場合には、対象原資産の値動きにほとんど反応しない場合が・あります)。
  • ニアピンeワラント(カバードワラント)は、対象原資産である株価指数や為替相場の変動や、時間経過(同日内を含む)など様々な要因が価格に影響を与えるので、元本の保証はなく投資元本のすべてを失うおそれがあるリスクが高い有価証券です。また、対象原資産に直接投資するよりも、一般に価格変動の割合が大きくなります。最大受取可能額は1ワラント当たり100円に設定され、満期参照原資産価格がピン価格から一定価格以上乖離した場合は満期時に価格がゼロになります。同一満期日を持つ全ての種類のニアピンeワラントを購入しても、投資金額の全てを回収することができない可能性があります。
  • トラッカーeワラント(カバードワラント)は、対象原資産である株価指数、通貨(リンク債)、コモディティ(リンク債)、暗号資産先物(リンク債)の価格変動や為替相場(対象原資産が国外のものの場合)など様々な要因が価格に影響を与える有価証券です。このため、投資元本の保証がなく、損失が生じる恐れがあります。トラッカーeワラントの価格は、eワラントに比べると一般に対象原資産の価格により近い動きをします(ただし、レバレッジトラッカーは同方向または逆方向に増幅されたような値動きとなります)が、任意の二時点間において対象原資産の価格に連動するものではありません。また、金利水準、満期日までの予想受取配当金及び対象原資産の貸株料等の変動によって、対象原資産に対する投資収益率の前提が変化した場合には、トラッカーeワラントの価格も影響を受けます。さらに、取引時間内であっても取引が停止されることがあります。
  • お客様の購入価格と売却価格には価格差(売却スプレッド)があります。
    詳細は、最新の外国証券情報をご参照ください。
  • SBI証券におけるカバードワラント取引手数料は無料です。また、お客様の購入価格と売却価格には価格差(売買スプレッド)があります。トラッカーeワラントの購入価格には年率で計算された管理コストが予め織り込まれています。管理コストは、計算時点におけるマーケット・メーカーのヘッジコスト(金利水準、ヘッジ対象の流動性、資金調達コスト等を含む)の予想に基づいて設定され、銘柄および購入時点によって異なる可能性があります。

お客様サイトへログイン

SBIアナリストレポート

アナリストによる投資情報を配信

  • 2021年 自民党総裁選&衆議院総選挙特集

ページトップへ

入金・出金・振替

ご利用にあたって

何かお困りですか?

今すぐ口座開設

お問い合わせ  |  投資情報の免責事項  |  決算公告  |  金融商品取引法に係る表示  |  システム障害の備え

金融商品取引業者 株式会社SBI証券 関東財務局長(金商)第44号
加入協会/日本証券業協会、一般社団法人 金融先物取引業協会、一般社団法人 第二種金融商品取引業協会、一般社団法人 日本STO協会
SBI証券(オンライン総合証券最大手)−オンライントレードで株式・投資信託・債券を− © SBI SECURITIES Co., Ltd. ALL Rights Reserved.