SBI証券(旧SBIイー・トレード証券:ネット証券最大手)−オンライントレードで株式・投資信託・債券を−

株価検索
  • ポートフォリオ
  • 取引
  • 口座管理
  • 入出金・振替

2020-12-04 08:09:54

マーケット > レポート > ちょっとe(イー)銘柄の見つけかた > 昨年は約1ヵ月で300倍以上となった銘柄も!歴代上昇率ランキングを確認!

昨年は約1ヵ月で300倍以上となった銘柄も!歴代上昇率ランキングを確認!

2020/1/16

2020年の日本株相場は、中東情勢緊迫化への懸念から大幅な下落でスタートすると、米イラン関連のヘッドラインに左右される値動きの激しい相場が続いています。値動きの激しい相場ではeワラントが有効に機能する可能性があります。eワラントはレバレッジ効果により対象となる相場の何倍もの値動きをみせるため、短期間でも数割・数倍の上昇となることも珍しくないからです。

特に、2019年にはコロプラ(3668)を対象とするeワラント1銘柄が約1カ月半で332.1倍に価値が上昇し、歴代最高の上昇率を記録しました。株式や他の金融商品ではなかなか目にすることの無い上昇率ではないでしょうか。

そこで、本レポートでは歴代のeワラント上昇率ランキングを振り返るとともに、ランキング上位にあがるような銘柄の選び方についてご紹介します。
※本ページで紹介する上昇率ランキング等のデータは過去の実績であり、将来の運用成果を保証または示唆するものではありません。

申し込んで即取引可能!お申し込み・管理料は無料!
eワラントお申し込み
1

3年ぶりに過去最高を更新

下表のランキングはeワラントを提供するeワラント証券が営業を開始した2011年8月8日から2019年12月30日までの上昇率ランキングです。2018年までのランキング首位は任天堂(7974)を対象とするeワラントが2016年に記録した317.5倍でしたが、2019年、先ほど挙げたコロプラを対象とするeワラントが332.1倍を記録、3年ぶりに過去最高を更新しました。なお、2019年にはコロプラのほか、ソフトバンクG(9984)を対象とするeワラントも100倍超の上昇で上位にランクインしています。

2

レバレッジ効果を利用する

数割・数倍の上昇は珍しくないeワラントですが、流石に100倍超となると年に1度あるかないかといったところのようです。ただ、レバレッジ効果の大きい銘柄を選定すれば、大きなリターンを狙うのは不可能ではないでしょう。

eワラントの値動きの目安として、「実効ギアリング」という指標があります。これはeワラントに投資した場合に、対象原資産そのものへの投資に対して概ね何倍のリスクをとっているかを見るもので、一般にこの値が高いほどレバレッジ効果が大きくなります。例えば、実効ギアリングが10倍のコール型のeワラントで対象原資産が1%上昇すると、1%×10倍で10%程度の上昇が期待できます。ただ、時間的価値の減少やデルタの変化などは考慮していませんので、極めて短い時間内の参考程度として解釈してください。

実効ギアリングは、権利行使価格が相場水準に近く、満期日が近いほど大きくなる傾向にあります。100倍超の上昇を記録した「ソフトバンクG コール 第447回」の場合、満期日が2019/2/13(水)、権利行使価格10,000円(分割考慮前)であるのに対して、満期日の1週間前である2/6(水)時点では取引所終値が8,462円と権利行使価格を下回っていました。しかし、2/6(水)の大引け後に発表した決算や自社株買いが好感され、2/8(金)には権利行使価格を上回る10,270円まで上昇、「ソフトバンクG コール 第447回」も安値0.04円から高値4.07円まで上昇しました。

eワラントのレバレッジ効果を生かすには、決算発表などのように大きく動く可能性が高いイベントの際に実行ギアリングの高い銘柄を狙う戦略が有効かもしれません。予想が当たれば大きなリターンが期待できる半面、逆方向に動いたとしても損失は投資元本に限定されます。ただ、eワラントには時間経過で価値が減少していくという特性がありますので、イベント通過後には満期を待たずに決済を行うのが一般的です。例えば、eワラントの対象となっている国内株、海外株のうち、2020年1月に決算発表を予定している銘柄には以下のようなものが挙げられます。

1/21(火)ネットフリックス(NFLX)
1/23(木)日本電産(6594)
1/28(火)アップル(AAPL)
1/30(木)オリエンタルランド(4661)
1/31(金)ZOZO(3092)日立製作所(6501)

eワラントレバレッジ効果をうまく利用して大きなリターンを狙ってみてはいかがでしょうか。

3

今回のコールくん、プットくんの注目銘柄

コールくんが選ぶ〜注目銘柄

この原資産を選んだ理由

中東情勢緊迫化への懸念から日本株は値動きの激しい展開が続いたけど、相場を左右するようなヘッドラインは取引時間外に集中したからなのか米国株は比較的落ち着いた動きが続いているよ。

この権利行使価格と満期日を選んだ理由

相場水準が権利行使価格に近いレバレッジ効果の高い銘柄を選んだよ。

保有期間の目安

2週間くらいを想定しているよ。米中の第一段階合意で出尽くし感が台頭してくるようなら一旦様子見したいところだね。

目標売却価格(買気配値)

7円台での売却を目標としているよ。

  • ※あくまでも現在の市場動向から推測した目安であり、将来の運用成果等を保証するものではありません。
この銘柄を見ている方はこんな銘柄も見ています

この銘柄を見た方が他に見た銘柄
日経平均 コール 第1422回
日経平均 プット 第1145回
米ドル ドル安(プット)型 108円
米ドル ドル安(プット)型 108円

  • ※コメント作成時、eワラントホームページのアクセス状況に基づきます。

プットくんが選ぶ〜注目銘柄

この原資産を選んだ理由

防衛機器の製造を手掛けることから地政学リスクが意識される局面で物色が向かいやすい銘柄だね。中東周りの地政学リスクは一旦後退したから急騰前の水準まで値を戻すと考えたよ。

この権利行使価格と満期日を選んだ理由

権利行使価格の近い銘柄を選んだよ。

保有期間の目安

北朝鮮関連のニュースが出たら手仕舞いたいね。

目標売却価格(買気配値)

1円台での売却が目標だよ。

  • ※あくまでも現在の市場動向から推測した目安であり、将来の運用成果等を保証するものではありません。
この銘柄を見ている方はこんな銘柄も見ています

しまむら プット 24回

  • ※コメント作成時、eワラントホームページのアクセス状況に基づきます。

eワラントが10年以上投資家に支持されているワケ

eワラントのメリット

eワラントの関連コンテンツ

投資戦略を極める!(毎週金曜日更新)

申し込んで即取引可能!お申し込み・管理料は無料!
eワラントお申し込み

ご注意事項

  • SBI証券を通したマーケットメーカー(eワラント・インターナショナル)との相対取引になります。
  • 配当や株主優待の権利は発生しません。
  • 未成年口座のお客さまのeワラント取引のお申し込みは受付いたしておりません。

ご注意事項

  • ・eワラント、ニアピンeワラントおよびトラッカーeワラントは取引時間内であっても取引が停止されることがある等、リスクがあります。詳しい情報はホームページの「手数料及びリスク説明:必ずお読み下さい」をご参照下さい。
  • ・本資料は情報の提供を目的としており、本資料によって何らかの行動を勧誘するものではありません。本資料は信頼できると思われる情報に基づいて作成されておりますが、当社は本資料が正確、完全あるいは/且つ最新のものである事を表明するものではなく、またその責任も負いません。尚、当社及び当社の関連会社、役員、社員その他本資料の作成に携わった関係者が本資料に記された企業の証券または(オプションなどの)派生商品の買い持ちや売り持ち、及び売買を時として行うことがあり得ます。本資料に掲載されている内容の著作権は、原則としてeワラント証券に帰属します。事前に当社の書面による許可なく、本文の一部または全部を第三者へ再配布することを禁じます。
  • ・eワラント(カバードワラント)は、対象原資産である株式・株価指数、投資証券(REIT)、預託証券、国債先物、通貨(リンク債)、コモディティ(リンク債)の価格変動、時間経過(一部の銘柄を除き、一般に時間経過とともに価格が下落する)や為替相場(対象原資産が国外のものの場合)など様々な要因が価格に影響を与えるので、投資元本の保証はなく、投資元本のすべてを失うおそれがあるリスクが高い有価証券です。また、対象原資産に直接投資するよりも、一般に価格変動の割合が大きくなります(ただし、eワラントの価格が極端に低い場合には、対象原資産の値動きにほとんど反応しない場合が・あります)。
  • ・ニアピンeワラント(カバードワラント)は、対象原資産である株価指数や為替相場の変動や、時間経過(同日内を含む)など様々な要因が価格に影響を与えるので、元本の保証はなく投資元本のすべてを失うおそれがあるリスクが高い有価証券です。また、対象原資産に直接投資するよりも、一般に価格変動の割合が大きくなります。最大受取可能額は1ワラント当たり100円に設定され、満期参照原資産価格がピン価格から一定価格以上乖離した場合は満期時に価格がゼロになります。同一満期日を持つ全ての種類のニアピンeワラントを購入しても、投資金額の全てを回収することができない可能性があります。
  • ・トラッカーeワラント(カバードワラント)は、対象原資産である株価指数、通貨(リンク債)、コモディティ(リンク債)の価格変動や為替相場(対象原資産が国外のものの場合)など様々な要因が価格に影響を与える有価証券です。このため、投資元本の保証がなく、損失が生じる恐れがあります。トラッカーeワラントの価格は、eワラントに比べると一般に対象原資産の価格により近い動きをします(ただし、レバレッジトラッカーは同方向または逆方向に増幅されたような値動きとなります)が、任意の二時点間において対象原資産の価格に連動するものではありません。また、金利水準、満期日までの予想受取配当金及び対象原資産の貸株料等の変動によって、対象原資産に対する投資収益率の前提が変化した場合には、トラッカーeワラントの価格も影響を受けます。さらに、取引時間内であっても取引が停止されることがあります。
  • ・お客様の購入価格と売却価格には価格差(売却スプレッド)があります。
    詳細は、最新の外国証券情報をご参照ください。
  • ・SBI証券におけるカバードワラント取引手数料は無料です。また、お客様の購入価格と売却価格には価格差(売買スプレッド)があります。トラッカーeワラントの購入価格には年率で計算された管理コストが予め織り込まれています。管理コストは、計算時点におけるマーケット・メーカーのヘッジコスト(金利水準、ヘッジ対象の流動性、資金調達コスト等を含む)の予想に基づいて設定され、銘柄および購入時点によって異なる可能性があります。

お客様サイトへログイン

SBIアナリストレポート

アナリストによる投資情報を配信

商品・サービスのご案内

  • 米ドル/円 0.1銭  スプレッド縮小キャンペーン!(2020/11/19〜)
  • 1日の約定代金最大300万円まで手数料0円!これぞ業界NO.1!(2020/10/1〜)
  • SBI証券の3つの無料化
  • 条件達成でプレミアムニュースを無料で体験!?
  • 米国株式NISA買付手数料キャッシュバックキャンペーン

PR


ページトップへ

入金・出金・振替

ご利用にあたって

何かお困りですか?

今すぐ口座開設

お問い合わせ  |  投資情報の免責事項  |  決算公告  |  金融商品取引法に係る表示  |  システム障害の備え

金融商品取引業者 株式会社SBI証券 関東財務局長(金商)第44号 加入協会/日本証券業協会、一般社団法人 金融先物取引業協会、一般社団法人 第二種金融商品取引業協会
SBI証券(旧SBIイー・トレード証券:ネット証券最大手)−オンライントレードで株式・投資信託・債券を− © SBI SECURITIES Co., Ltd. ALL Rights Reserved.